投資界5月6日消息，近日，青海省出臺《青海省省級政府投資基金管理辦法》（以下簡稱《管理辦法》）和《青海省省級政府投資母基金設立方案》，標志著青海首個政府投資母基金--青海省高質量發(fā)展政府投資基金正式落地運作。青海省高質量發(fā)展政府投資基金全部由省級財政出資，首期擬出資額15億元，采取“母子基金”形式運作，主要致力于產業(yè)“四地”建設，重點支持推進鹽湖產業(yè)升級，完善清潔能源全產業(yè)鏈，構建生態(tài)旅游發(fā)展新布局，推進農畜產品精深加工等方面。

為優(yōu)化財政支出方式、充分發(fā)揮財政資金使用效益，引導撬動社會投資、打造產融聚合平臺，有效破解企業(yè)融資難題、發(fā)揮投資乘數效應，《管理辦法》明確，省政府、省級政府投資基金管理委員會、基金管理辦公室、省級行業(yè)或項目主管部門要各負其責，全面管理好政府投資基金，發(fā)揮好投資基金引導放大作用，省財政廳根據省政府授權，統(tǒng)一代行政府出資人職責，統(tǒng)一歸口管理母基金，采取母子基金運作方式，統(tǒng)一對子基金出資；建立健全基金績效評價、風險控制、報告制度等管理體系，充分尊重市場規(guī)律，合法合規(guī)開展專業(yè)化基金運作?！豆芾磙k法》提出，基金支持發(fā)展新型材料及光伏、風電、新能源、數字及高原生物醫(yī)藥和康養(yǎng)等產業(yè)。母基金對支持“四地”建設的子基金投資總額度不少于70%；母基金對單支子基金出資比例最高可以達到子基金募集規(guī)模的60%；單支子基金投資于省內企業(yè)資金，不低于母基金出資額的1.5倍。

省級政府投資母基金設立將呈現三個特點：一是政策聚合平臺。通過運作模式創(chuàng)新和合作伙伴的優(yōu)選，充分挖掘政府的財稅政策、產業(yè)政策、金融政策、人才政策等資源，通過讓渡部分收益等措施，增強對社會資本的吸引和競爭力，同時在不同投資領域與社會資本實行差異化運作，形成政策聚集和共享的優(yōu)勢效應。二是產業(yè)升級平臺。綜合考慮全省區(qū)域、產業(yè)發(fā)展特點和優(yōu)勢，通過引入省外優(yōu)質資源，全力促進我省產業(yè)“四地”建設的轉型升級，不斷激發(fā)全省經濟發(fā)展活力。三是產融聚集平臺。堅持“基金+產業(yè)”發(fā)展方向，實現引進一支基金，帶動一個產業(yè)，形成一條產業(yè)鏈，打造一個生態(tài)圈的目的，充分釋放聚集和放大效應。

下一步，省財政廳將抓緊完善基金管理制度，優(yōu)化管理機制，主動對標先進，通過母基金努力招引優(yōu)質資本、高端人才、高新項目與創(chuàng)新技術等向我省集聚，促進我省產業(yè)轉型升級、重點產業(yè)加速發(fā)展。

以下為《管理辦法》詳細內容：

青海省省級政府投資基金管理辦法

第一章總則

第一條為充分發(fā)揮財政資金的引導和撬動作用，發(fā)揮市場在資源配置中的決定性作用，根據《中華人民共和國證券投資基金法》《中華人民共和國預算法》《中華人民共和國合伙企業(yè)法》《中華人民共和國預算法實施條例》《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》(證監(jiān)會令第105號)、《財政部關于印發(fā)政府投資基金暫行管理辦法的通知》(財預〔2015〕210號)、《財政部關于財政資金注資政府投資基金支持產業(yè)發(fā)展的指導意見》(財建〔2015〕1062號)、《國家發(fā)展改革委關于印發(fā)政府出資產業(yè)投資基金管理暫行辦法的通知》(發(fā)改財經規(guī)〔2016〕2800號)、《財政部關于加強政府投資基金管理提高財政出資效益的通知》(財預〔2020〕7號)等法律法規(guī)和政策規(guī)定，結合我省本級實際，特制定本辦法。

第二條本辦法所稱基金是指由省級財政單獨出資或與社會資本共同出資設立的省級政府投資母基金青海省高質量發(fā)展政府投資基金(以下簡稱母基金)及母基金出資新設、參股的子基金，投資于未上市企業(yè)股權，參與上市公司定向增發(fā)、并購重組和私有化等股權交易等。

第三條省級財政要在財政承受能力范圍內設立母基金，對母基金的出資要納入年度預算管理，并根據母基金投資進度分年安排。年度預算中，未足額保障“三?！?、債務付息等必保支出的，不得安排母基金注資，地方政府債券資金不得用于母基金設立或注資。

第四條母基金資金來源為一般公共預算、政府性基金預算、國有資本經營預算等安排的資金。

第五條母基金實行決策與管理、托管相分離的機制，按照“政府引導、市場運作、規(guī)范管理、滾動發(fā)展、防范風險”的原則運行。母基金采取有限合伙制組織形式，執(zhí)行私募股權投資基金行業(yè)管理規(guī)則和相關政策法規(guī)，依法依規(guī)備案登記，實現市場化、專業(yè)化運作管理。

第六條省財政廳根據省政府授權，統(tǒng)一代行政府出資人職責，統(tǒng)一歸口管理母基金，采取母子基金運作方式，統(tǒng)一對子基金出資。省財政廳作為母基金的出資人，以出資額為限，承擔有限責任，一般不參與母基金的日常管理事務。

第二章管理架構及職責

第七條母基金管理運作架構包括省政府、省級政府投資基金管理委員會、基金管理辦公室、省級行業(yè)或項目主管部門、母基金出資人代表、母基金管理人等，根據國家法律法規(guī)及本辦法規(guī)定各司其職、各盡其責，健全基金運作管理機制，推動基金政策目標實現。

第八條省政府主要職責:負責審議批準本辦法;負責在政府層面設立省級政府投資基金管理委員會(簡稱管委會);負責審核批準母基金設立方案;授權管委會審議批準省委、省政府確定的重大子基金設立方案。

第九條管委會主任由省政府分管領導擔任，副主任由省政府分管副秘書長和省財政廳廳長兼任。成員單位包括省財政廳、省發(fā)展改革委、省工業(yè)和信息化廳、省地方金融監(jiān)管局以及擬設立子基金的省級行業(yè)或項目主管部門等。其主要職責:

(一)審議批準母基金重要管理辦法;

(二)根據省政府授權，審議批準省委、省政府確定的重大子基金設立方案;

(三)審議母基金年度戰(zhàn)略投資計劃和工作報告;

(四)其他應由管委會決策的重大事項。

第十條管委會下設辦公室(簡稱“基金管理辦公室”)，設在省財政廳，辦公室主任由省財政廳主要負責人擔任，主要負責:

(一)落實母基金資金預算工作;

(二)貫徹落實管委會決定;

(三)制定相關管理辦法，審核母基金年度戰(zhàn)略投資計劃，會同有關部門提出省委、省政府確定的重大子基金設立方案;審核批準母基金協(xié)議，審核母基金年度工作報告，做好母基金管理的宣傳工作;

(四)指導和監(jiān)督母基金出資人代表、母基金管理人科學決策，規(guī)范管理;

(五)組織設立母基金管理咨詢委員會，負責為母基金運作提供政策咨詢，提出投資方向戰(zhàn)略性意見和建議。

第十一條省級行業(yè)或項目主管部門根據國家和省委、省政府決策部署，結合工作職能，按照管委會及基金管理辦公室工作要求開展工作，具體負責:

(一)提出重點產業(yè)領域行業(yè)和中小企業(yè)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)方面設立子基金的建議，提出符合投向的行業(yè)、產業(yè)領域項目建議;

(二)設立重點產業(yè)領域和中小企業(yè)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)項目庫，提供投資信息和需求;

(三)支持在各級政府部門、各開發(fā)園區(qū)、相關企業(yè)開展母基金管理宣傳及投資業(yè)務對接工作;

(四)配合做好子基金監(jiān)督管理和政策目標績效評價工作。

第十二條母基金出資人代表是指根據省財政廳授權，依據法律法規(guī)以及母基金合伙人協(xié)議等，代行部分出資人職責。出資人代表由省財政廳指定。具體負責:

(一)遴選并監(jiān)督母基金管理人;

(二)會同征集合作子基金意向;

(三)支持做好母基金管理宣傳、基金投向及投融資模式研究工作;

(四)協(xié)商制定母基金合伙人協(xié)議，參與母基金投資決策，完善年度戰(zhàn)略投資計劃，報送季度、年度工作報告;及時報告母基金運行中出現的重大問題或風險及其他可能影響出資人權益的重大情況;

(五)設立投融資咨詢專家?guī)欤岢鰧＜胰诉x建議，配合制定母基金管理實施細則，開展母基金的績效評價工作;

(六)接受基金管理辦公室的其他委托事項。

第十三條母基金管理人可以采取單獨或與國內在政府投資基金領域有豐富經驗的基金管理人合作方式，實現母基金的市場化、專業(yè)化運作。具體職責:

(一)負責母基金的募資、投資、管理、退出與清算等;

(二)制定母基金年度戰(zhàn)略投資計劃;

(三)負責征集合作子基金意向;

(四)負責遴選子基金管理人;

(五)可以向各子基金派出觀察員代表，依法監(jiān)督子基金的“募、投、管、退”工作，督促其完善內部控制和工作流程，不參與子基金的日常管理;定期向出資人代表報送有關情況;及時報告母基金運行中出現的重大問題或風險及其他可能影響出資人權益的重大情況;

(六)建立健全母基金內部控制制度，按規(guī)定配合對各子基金開展績效評價工作，接受基金管理辦公室和母基金出資人代表監(jiān)督。

第三章投資范圍、方向與運作方式

第十四條母基金投資范圍以政府引導為首要目標，堅持落實國家和省委、省政府重大決策部署，限定于具有一定競爭性、存在市場失靈、外溢性明顯的關鍵領域和薄弱環(huán)節(jié)。主要支持外部性強，基礎性、帶動性、戰(zhàn)略性特征明顯的重點產業(yè)領域、行業(yè)及中小企業(yè)和創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)企業(yè)成長，同時避免片面追求投資收益或對社會投資產生擠出效應。投資范圍和方向隨國家和我省相關政策變化適時調整。

第十五條在支持重點產業(yè)領域發(fā)展方面，立足青海特有資源稟賦，依托“四地”建設相關方案，支持推進鹽湖產業(yè)升級、優(yōu)化產業(yè)布局，提高資源綜合利用水平;支持能源革命，完善清潔能源全產業(yè)鏈，建設國家儲能發(fā)展先行示范區(qū)，加快清潔能源規(guī)模化高質量發(fā)展;支持全省零碳產業(yè)發(fā)展，推動零碳產業(yè)示范區(qū)建設;支持全省新型電力系統(tǒng)發(fā)展，推動我省新型電力示范區(qū)建設;支持科技創(chuàng)新、科技成果轉化和我省高新技術產業(yè)發(fā)展;支持創(chuàng)建國家級旅游景區(qū)和國家級旅游度假區(qū)，構建生態(tài)旅游發(fā)展新布局;支持打造有機農畜產品龍頭企業(yè)，推進農畜產品精深加工。

第十六條在支持中小企業(yè)及創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)成長方面，支持特色新材料產業(yè)向高端延伸，發(fā)展新型金屬合金、信息材料、儲能材料等新材料;推動裝備制造向系統(tǒng)集成制造升級，建設大型鍛鑄生產基地，發(fā)展光伏制造、風電裝備、新能源汽車零部件產業(yè);支持發(fā)展高原生物醫(yī)藥和康養(yǎng)產業(yè)，推進特色生物資源精深加工;支持推進數字產業(yè)化、數據價值化，發(fā)展運用5G、云計算、大數據、人工智能等新一代信息技術產業(yè)。

第十七條母基金投資布局應適度集中，聚焦主投方向，原則上不得在同一行業(yè)或領域重復設立多支目標雷同的子基金。對已重復設立的，可在尊重出資人意愿的基礎上，推動整合或調整投資定位。

第十八條母基金年度戰(zhàn)略投資計劃總額中，對支持“四地”建設的子基金投資總額度不少于70%;母基金對單支子基金出資，其出資比例最高可以達到子基金募集規(guī)模的60%;單支子基金對章程、合伙協(xié)議或合同約定的產業(yè)領域投資比例不得低于募集規(guī)?；虺兄Z出資額的60%;單支子基金對單個企業(yè)的投資額不得超過基金資產總值的20%;單支子基金投資于省內企業(yè)資金，不低于母基金出資額的1.5倍;若母基金開展直接投資業(yè)務，其產業(yè)領域投資比例和對單個企業(yè)的投資額參照上述要求管理。

第十九條母基金及子基金與社會資本出資，應在章程、合伙協(xié)議或合同中約定按各自出資比例同步到位。母基金出資子基金，只以出資額為限承擔有限責任，按照“利益共享、風險共擔”的原則，明確約定收益處理和虧損負擔方式。為更好發(fā)揮政府引導作用，母基金可適當讓利，但不得向其他出資人承諾投資本金不受損失，不得承諾最低收益，嚴禁母基金或子基金以任何方式變相舉債。

第二十條子基金可以采取公司制、有限合伙制、契約制等組織形式。子基金管理人資質應當符合相關法律法規(guī)規(guī)定。

第二十一條母基金及子基金應當根據不同組織形式，按照法律和政策規(guī)定，確定基金章程、合伙協(xié)議或合同，明確基金設立目標、投資范圍、投資領域、基金規(guī)模、出資安排、存續(xù)期限、注資退出、管理機構、風險防控、績效評價、管理費用、收益分配等主要內容。

第二十二條母基金由省內具備資質并符合約定條件的托管銀行進行資金托管，托管銀行依據托管協(xié)議負責賬戶管理、資金清算、資產保管等事務，對投資活動實施動態(tài)監(jiān)管，并按要求出具托管報告，接受監(jiān)管。母基金的托管銀行由省財政廳采取競爭性方式選擇確定，子基金的托管銀行由子基金管理人確定。

第四章母基金及子基金終止和退出

第二十三條母基金及子基金一般應當在存續(xù)期滿后終止。母基金確需延長存續(xù)期限的，應按設立批準權限，報省政府批準后，按協(xié)議約定的程序辦理。

第二十四條母基金終止后，應當在母基金出資人代表監(jiān)督下組織清算，子基金終止后，應當在母基金管理人監(jiān)督下組織清算。母子基金中政府出資額和歸屬政府的收益，按照財政國庫管理制度有關規(guī)定及時足額上繳國庫。

第二十五條母基金及子基金中的政府出資部分一般應在投資基金存續(xù)期滿后退出，存續(xù)期未滿如達到預期目標，可通過股權回購機制等方式適時退出。

第二十六條應與其他出資人在母基金及子基金章程、合伙協(xié)議或合同中約定，有下述情況之一的，政府出資可無需其他出資人同意，選擇提前退出:

(一)投資基金方案確認后超過一年，未按規(guī)定程序和時間要求完成設立手續(xù)的;

(二)政府出資撥付投資基金賬戶一年以上，基金未開展投資業(yè)務的;

(三)基金投資領域和方向不符合政策目標的;

(四)基金未按協(xié)議約定投資的;

(五)其他不符合協(xié)議約定情形的。

第二十七條政府出資從母基金及子基金退出時，應當按照章程、合伙協(xié)議或合同約定的條件退出;沒有約定的，應聘請具備資質的資產評估機構對出資權益進行評估，作為確定基金退出價格的依據。

第五章母基金及子基金風險管理

第二十八條母基金及子基金投資嚴格執(zhí)行有關政策規(guī)定，不得從事以下業(yè)務:

(一)從事融資擔保以外的擔保、抵押、委托貸款等;

(二)投資二級市場股票(以并購重組為目的的除外)、期貨、房地產、證券投資基金、評級AAA以下的企業(yè)債、信托產品、非保本型理財產品、保險計劃及其他金融衍生品等;

(三)向任何第三方提供贊助、捐贈(經批準的公益性捐贈除外);

(四)吸收或變相吸收存款，或向第三方提供貸款和資金拆借;

(五)發(fā)行信托或集合理財產品募集資金;

(六)進行承擔無限連帶責任的對外投資;

(七)名股實債等變相增加政府債務的業(yè)務;

(八)其他國家法律法規(guī)禁止從事的業(yè)務等。

第二十九條母基金及子基金應當遵照有關財政預算和財務管理制度規(guī)定，建立健全內部控制和外部監(jiān)管機制，建立投資決策和風險約束機制，在章程、合伙協(xié)議或合同中約定加強被投資項目的資金使用監(jiān)管，切實防范運作過程中可能出現的風險。

第三十條母基金管理實行“新老劃斷”方式，即目前存續(xù)的政府投資基金不再新增政府出資，存續(xù)期到后清算退出。如政府對存續(xù)基金有投資要求，全部由母基金出資。期間收回的存續(xù)基金資金及收益由母基金統(tǒng)一歸集管理，對于按本辦法運作的子基金本金及收益，全部用于母基金滾動使用。

第三十一條母基金及子基金要加強信用體系建設，建立管理人員信用記錄，并納入全國統(tǒng)一的社會信用信息共享交換平臺。

第三十二條母基金、子基金運作應充分尊重市場規(guī)律，堅持保護改革、鼓勵探索、寬容失誤、合理容忍投資風險，建立并實行容錯糾錯機制。對依照省委、省政府重大決策部署實施，且自身行為無過錯，沒有實現投資預期目標或造成國有資本損失的，不做負面評價，并依法免除相關責任。

第六章監(jiān)督管理和績效評價

第三十三條各級財政部門應按照《財政總預算會計制度》規(guī)定，完整準確反映母基金中政府出資部分形成的資產和權益。向母基金撥付資金、清算退出收回投資本金、分享投資損益、上繳投資收益時，按財政部相關賬務處理規(guī)定辦理。

第三十四條母基金要建立季報和年報報告制度，母基金管理人在每季度結束后45個工作日內，向基金辦公室提交母基金運行報告。每個會計年度結束后4個月內，向母基金管理辦公室提交基金年度運行報告和經審計的基金年度會計報告，向出資人代表提交下一年度戰(zhàn)略投資計劃草案。

第三十五條省財政廳要會同省發(fā)展改革委等部門對母基金實施全過程績效管理，建立績效評價制度。省級行業(yè)或項目主管部門要配合做好績效評估目標和指標設定及監(jiān)控工作。母基金的績效自評和重點績效評價結果作為基金存續(xù)、計提管理費的參考依據。

第三十六條省財政、發(fā)改、審計、行業(yè)監(jiān)管等部門按職責劃分，對母基金及子基金運作情況進行年度檢查或抽查。對于檢查中發(fā)現的問題按照相關規(guī)定予以處理。涉嫌犯罪的，移送司法機關追究刑事責任。

第七章附則

第三十七條本辦法實施前已經設立的各類省本級政府投資基金，由行業(yè)主管部門會同省財政廳，參照相關制度和本辦法規(guī)范管理。各市州可參考本辦法，制定本地區(qū)基金管理規(guī)定。

第三十八條本辦法由省財政廳負責解釋。

第三十九條本辦法自2022年4月24日起施行?！肚嗪Ｊ∪嗣裾k公廳關于印發(fā)〈青海省省級政府投資基金管理辦法(試行)〉的通知》(青政辦〔2016〕212號)同時廢止。